Turtle Trading System Backtest

Os comerciantes mais bem sucedidos usam um sistema de comércio mecânico. Isso não é coincidência. Um bom sistema de negociação mecânica automatiza todo o processo de negociação. O sistema fornece respostas para cada uma das decisões que um comerciante deve fazer durante a negociação. O sistema torna mais fácil para um comerciante para o comércio de forma consistente, porque há um conjunto de regras que especificamente definir o que deve ser feito. A mecânica de negociação não é deixada ao julgamento do comerciante. Se você sabe que seu sistema faz o dinheiro sobre o longo prazo é mais fácil fazer exame dos sinais e negociar de acordo com o sistema durante períodos das perdas. Se você está confiando em seu próprio julgamento durante a negociação, você pode achar que você está com medo apenas quando você deve ser corajoso e corajoso quando você deve ser cauteloso. Se você tem um sistema de negociação mecânica que funciona, e você segui-lo rigorosamente o seu comércio será consistente, apesar das lutas internas emocionais que podem vir de uma longa série de perdas, ou um grande lucro. A confiança, consistência e disciplina que um sistema mecânico completamente testado oferece é a chave para muitos dos mais rentáveis ​​traders8217 sucesso. O sistema de comércio da tartaruga era um sistema de troca completo. Suas regras abrangiam todos os aspectos da negociação sem deixar nenhuma decisão aos caprichos subjetivos do comerciante. Ele tinha todos os componentes de um sistema de comércio completo. Para mais informações sobre as regras de tartaruga ou a história da tartaruga, visite turtletrader. Para mais informações sobre Trading Blox, o único software que pode backtest e comercializar as regras de tartaruga, visite tradingblox. Troca de negociação: uma lenda do mercado Em 1983, traders lendário comerciantes Richard Dennis e William Eckhardt realizou a experiência tartaruga para provar que ninguém Poderia ser ensinado para o comércio. Usando seu próprio dinheiro e negociando noviços, como o experimento fare The Turtle Experiment No início dos anos 1980, Dennis foi amplamente reconhecido no mundo comercial como um sucesso avassalador. Ele havia transformado uma participação inicial de menos de 5.000 em mais de 100 milhões. Ele e seu sócio, Eckhardt, tiveram discussões freqüentes sobre seu sucesso. Dennis acreditava que qualquer um poderia ser ensinado a negociar os mercados de futuros. Enquanto Eckhardt respondeu que Dennis tinha um dom especial que lhe permitiu lucrar com a negociação. O experimento foi criado por Dennis para finalmente resolver este debate. Dennis iria encontrar um grupo de pessoas para ensinar suas regras para, e depois tê-los de comércio com dinheiro real. Dennis acreditava tão forte em suas idéias que ele realmente daria os comerciantes seu próprio dinheiro para o comércio. O treinamento duraria duas semanas e poderia ser repetido uma e outra vez. Ele chamou seus alunos tartarugas depois de lembrar fazendas de tartarugas que ele tinha visitado em Cingapura e decidir que ele poderia crescer comerciantes tão rapidamente e eficientemente como tartarugas cultivadas na fazenda. Encontrando as tartarugas Para resolver a aposta, Dennis colocou um anúncio no The Wall Street Journal e milhares aplicados para aprender a negociação aos pés de mestres amplamente reconhecidos no mundo do comércio de commodities. Apenas 14 comerciantes seriam fazê-lo através do primeiro programa de tartaruga. Ninguém sabe os critérios exatos que Dennis usou, mas o processo incluiu uma série de perguntas verdadeiras ou falsas, algumas das quais você pode encontrar abaixo: O grande dinheiro na negociação é feito quando se pode obter longos em baixos após uma grande tendência de baixa. Não é útil para assistir cada citação nos mercados um comércios. Outras opiniões do mercado são boas a seguir. Se um tem 10.000 para arriscar, um deve arriscar 2.500 em cada comércio. Na iniciação deve-se saber exatamente onde liquidar se ocorrer uma perda. Para registro, de acordo com o método Turtle, 1 e 3 são falsos 2, 4 e 5 são verdadeiros. (Para mais informações sobre o comércio de tartarugas, consulte Sistemas de negociação: Executar com o rebanho ou ser o lobo solitário) As tartarugas regras foram ensinados muito especificamente como implementar uma estratégia de tendência seguinte. A idéia é que a tendência é o seu amigo, então você deve comprar futuros surgindo para a parte superior das gamas de negociação e vender breakouts curto downside. Na prática, isto significa, por exemplo, a compra de novos máximos de quatro semanas como sinal de entrada. A Figura 1 mostra uma estratégia típica de comercialização de tartarugas. Figura 1: A compra de prata usando uma fuga de 40 dias levou a um comércio altamente lucrativo em novembro de 1979. Fonte: Genesis Trade Navigator Este comércio foi iniciado em uma nova alta de 40 dias. O sinal da saída era um fim abaixo do ponto baixo de 20 dias. Os parâmetros exatos usados ​​por Dennis foram mantidos em segredo por muitos anos, e agora estão protegidos por vários direitos autorais. Em The Complete TurtleTrader: A lenda, as lições, os resultados (2007). Autor Michael Covel oferece algumas idéias sobre as regras específicas: Olhe para os preços ao invés de confiar em informações da televisão ou jornal comentaristas para fazer suas decisões comerciais. Tenha alguma flexibilidade na definição dos parâmetros para seus sinais de compra e venda. Testar diferentes parâmetros para diferentes mercados para descobrir o que funciona melhor a partir de sua perspectiva pessoal. Planeje sua saída ao planejar sua entrada. Saiba quando você vai ter lucros e quando você vai cortar as perdas. (Para saber mais, leia A importância de um plano de lucro / perda.) Use o intervalo verdadeiro médio para calcular a volatilidade e use isso para variar o tamanho da sua posição. Tomar posições maiores em mercados menos voláteis e diminuir sua exposição aos mercados mais voláteis. (Para obter mais informações, consulte Medir a Volatilidade com a Média Variedade Real.) Nunca arrisque mais de 2 de sua conta em um único comércio. Se você quiser fazer grandes retornos, você precisa se sentir confortável com grande drawdowns. Trabalhou de acordo com a tartaruga anterior Russell Sands, como um grupo, as duas classes de tartarugas que Dennis treinou pessoalmente ganhou mais de 175 milhões em somente cinco anos. Dennis tinha provado além de uma dúvida que os novatos podem aprender a operar com sucesso. Sands afirma que o sistema ainda funciona bem e disse que se você começou com 10.000 no início de 2007 e seguiu as regras da tartaruga original, você teria terminado o ano com 25.000. Mesmo sem Dennis ajudar, as pessoas podem aplicar as regras básicas de negociação de tartarugas para a sua própria negociação. A idéia geral é comprar breakouts e fechar o comércio quando os preços começam a consolidar ou reverter. As trocas curtas devem ser feitas de acordo com os mesmos princípios neste sistema porque um mercado experimenta tendências ascendentes e downtrends. Embora qualquer período de tempo possa ser usado para o sinal de entrada, o sinal de saída precisa ser significativamente mais curto para maximizar negócios rentáveis. Apesar de seus grandes sucessos, no entanto, a desvantagem para a negociação de tartarugas é pelo menos tão grande quanto a parte superior. Drawdowns deve ser esperado com qualquer sistema de negociação, mas eles tendem a ser especialmente profundo com tendência de seguir estratégias. Isto é, pelo menos em parte devido ao fato de que a maioria das fugas tendem a ser movimentos falsos, resultando em um grande número de negociações perdedoras. No final, os praticantes dizem para esperar estar correto 40-50 do tempo e estar pronto para grandes abaixamentos. The Bottom Line A história de como um grupo de não-comerciantes aprendeu a trocar por grandes lucros é uma das grandes lendas do mercado de ações. Sua também uma grande lição em como aderir a um conjunto específico de critérios comprovados podem ajudar os comerciantes a obter maiores retornos. Neste caso, no entanto, os resultados estão perto de lançar uma moeda, por isso é até você decidir se esta estratégia é para you. Posted nas tartarugas Comprehensive tartaruga trading backtest sistema resultados estão disponíveis aqui. Mercado por mercado com várias modificações publicadas, mas a conclusão geral é: retornos fantásticos algum tempo no último trimestre do século anterior, mas o bom desempenho dos sistemas de tartaruga é um fenômeno do passado ao invés de presente. Tenho uma confissão a fazer: eu não acredito que o chamado 8220Turtle Trading Rules8221 trabalhe mais. Eu testei-os eu mesmo. Mas o 8220brand8221 ainda é promovido 8230 Recentemente eu vi uma oferta para comprar Turtle Trader Expert Advisor (EA) para 299. Isso é tão 808217s. Eu não iria comprá-lo e não sugerem mais ninguém para comprá-lo. Não porque o número de comércios é demasiado baixo para ser estatisticamente significativo ou porque I8217ve feito meu próprio back-testing e tem todas as razões para questionar a reivindicação de desempenho. Mas apenas porque hoje nenhum deve confiar no produto do sistema de troca 8220packaged8221. A maneira que it8217s feito hoje é você põr seu sistema (se seu algum bom) em zulutrade ou collective2 ou covestor para a verificação e a classificação independentes. Em seguida, os clientes potenciais podem avaliá-lo e, se eles gostam, assiná-lo ou comprar EA. Todo mundo envolvido na negociação provavelmente já ouviu falar sobre o chamado 8220The Turtles8221 8211 uma experiência bem divulgada por Richard Dennis. Alguns ainda tentam vender o 8220turtle trading system8221 para milhares de pessoas e, em geral, Dennis / Tartarugas são mencionadas como evidência de que as tendências seguem as obras. As regras são publicadas em um livro e em páginas da web por pessoas que parecem ter informações autênticas. I Y2006 Eu fiz backtest 8220the tartaruga trading rules8221 em vários mercados. As conclusões são muito simples. O sistema de comércio de tartarugas produziu lucros fenomenais até meados de 808217. Mesmo negociando 1 contrato como uma posição de base, cada mercado mostra milhões de dólares em lucro. O gráfico abaixo é o desempenho do contrato USDCAD. Em cerca de 10 anos 1976 a 1985, mesmo negociando 1 contrato em USDCAD iria transformar 100k em cerca de 4 milhões 8211 um surpreendente aumento de 40 x. Assim, a afirmação de que Dennis se tornou muito rico seguindo essas regras simples é possivelmente verdade. De alguma forma, o sistema pára de operar em todos os mercados em 1987-88 período, com exceção de GBPUSD que mostra retornos postive até 1991. Em nenhum mercado o sistema atingiu um novo pico de equidade desde 1991. A maioria mostram um desempenho constantemente estável negativo ou aleatoriamente para o Duas últimas décadas. Isso pode explicar porque Dennis teria terminado sua carreira com uma perda de cerca de metade do capital. As tartarugas podem ter seu lugar nos anais da história de troca, mas as regras de negociação de tartaruga são menos do que inútil no mercado de today8217s. O óleo de serpente de troca. Eu não confiaria em ninguém que o promove como um sistema de negociação válido. Share System Trading BlogMost pessoas terão ouvido falar do mítico Turle Traders. Um grupo de comerciantes novatos criado e orientado por lendário 8220Prince do Pit8221 Richard Dennis. Dennis fez isso para criar um velho argumento com o comerciante Bill Eckhardt sobre se a negociação poderia ser ensinada ou não (não ao contrário da história no filme clássico Trading Places). A experiência foi bem-sucedida em provar direito Dennis (negociação poderia ser ensinado), com seus comerciantes de tartaruga fazendo-lhe 100 milhões. Por que as tartarugas As Tartarugas foram apelidado como tal, por causa de uma analogia com a forma como Richard Dennis esperava 8220grow8221 comerciantes da mesma forma Singapura fazendas crescem tartarugas. Dennis ensinou a seus alunos um sistema mecânico de Trend Following e os deixava trocar com seu próprio capital. Depois de ter sido mantido em segredo por mais de uma década, as regras foram reveladas e flutuou na internet por um tempo. Dois livros agradáveis ​​foram publicados agora no tópico (o comerciante completo 8211 da tartaruga que caracteriza as réguas reais da tartaruga ea maneira da tartaruga escrita por Curtis Faith, uma tartaruga anterior) se você estiver interessado em aprender mais sobre ele. O sistema de tartaruga O sistema de tartaruga não continha 8220magical8221 componentes. Era basicamente uma combinação de dois sistemas diferentes breakout com regras específicas para a gestão do dinheiro, incluindo dimensionamento de posição, pyramiding, limites de correlação e cortar o tamanho da posição durante levantamentos (uma rápida 8220Turtle trading rules8221 pesquisa google deve render alguns resultados para as regras exatas). Sistema kaput Agora que as regras foram tornadas públicas, é possível backtest-los e ver como eles teriam realizado nos mercados recentes. Esse resultado de teste pode ser encontrado no fórum Trading Blox. Click to zoom in Mostra basicamente que o CAGR cai de 216 () de 1970 para 1986 (quando Dennis e Eckhardt estavam desenvolvendo o sistema, e também quando os estudantes trocavam o sistema com dinheiro real) para apenas dois dígitos (10,5) no Nos últimos 23 anos (1986 a 2009), com um período completamente plano de 1996 a 2009. Como uma nota de lado verificar a quantidade louca que composição gera a essa taxa de 216 Pode-se argumentar que Dennis 038 co foram apenas sorte de trocar o sistema durante o que parece ser o seu período de ouro. Aviso de superaquecimento do sistema Durante a experiência da tartaruga, Dennis chegou à conclusão de que suas regras de dimensionamento de posição eram tais que: você tem negociado tanto quanto duas vezes maior do que pensávamos Aqui está um instantâneo do memorando que Dennis enviou a todos os comerciantes perguntando Para cortar seu tamanho de posição pela metade. Como Dennis disse: Devemos estar vivendo direito Outra maneira de dizer 8220We ter sido muito sorte82218230 O que isso significa Bem, alguns dizem que o desempenho da tartaruga foi um acaso 8211 que as tartarugas foram realmente os macacos proverbial escrevendo Hamlet (ver o Infinito Monkey Theorem ). Eu acho que essas pessoas estariam no campo EMH (Hipótese de Mercado Eficiente). Alguns dizem que Trend Following está morrendo / morto eo sistema de tartaruga under-performance é uma ilustração disso. Problema é: essas pessoas parecem comemorar a morte de 8220simpleton8221 Tendência Seguindo a estratégia de vez em quando (durante peiods drawdown principal), apenas para Tendência Seguir a voltar rugindo novamente (pense 2008). Alguns também podem dizer que as condições de mercado estão mudando, e os sistemas precisam se adaptar a essas condições em mudança. Embora, alguns dizem também que este argumento é encoberto, citando Bill Dunn como um exemplo de um CTA que reivindica usar as mesmas réguas como quando começou nos 708217s. Reconciliando tudo Em vez de concluir este post rapidamente aqui 8211 sobre o que ele faz ou não significa 8211 Eu pensei que poderia ser mais interessante para expandir e gastar mais tempo sobre as possíveis interpretações acima em um post de seu próprio. Parte 2 fará exame desta discussão mais adicional. Fique atento, vou tentar falar sobre se ou não Tendência seguinte deve, e pode, adaptar-se às condições de mercado em mudança 8211 atualização: post aqui. Au. Tra. Sy blog, Systematic negociação de investigação e desenvolvimento, com um sabor de tendência seguinte. Disclaimer: O desempenho passado não é necessariamente indicativo de resultados futuros. A negociação de futuros é complexa e apresenta o risco de perdas substanciais como tal, pode não ser adequado para todos os investidores. O conteúdo deste site é fornecido apenas como informação geral e não deve ser considerado como aconselhamento de investimento. Todo o conteúdo do site, não deve ser interpretado como uma recomendação para comprar ou vender qualquer instrumento financeiro ou de segurança, ou para participar em qualquer estratégia particular de negociação ou investimento. As idéias expressas neste site são apenas as opiniões do autor. O autor pode ou não ter uma posição em qualquer instrumento financeiro ou estratégia referida acima. Qualquer ação que você tomar como resultado de informações ou análise neste site é, em última instância, sua única responsabilidade. RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICO TÊM MUITAS LIMITAÇÕES INERENTES, ALGUNS DOS DESCRITOS ABAIXO. NENHUMA REPRESENTAÇÃO ESTÁ SENDO FEITA QUE QUALQUER cliente ou é provável conseguir os lucros ou as perdas similares às mostradas na verdade, existem frequentemente diferenças nítidas entre RESULTADOS DE DESEMPENHO hipotético e os resultados reais atingidos subsequentemente POR QUALQUER PROGRAMA DE NEGOCIAÇÃO PARTICULAR. UMA DAS LIMITAÇÕES DOS RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICO É QUE ESTÃO PREPARADOS GERALMENTE COM O BENEFÍCIO DE HINDSIGHT. ALÉM DISSO, A NEGOCIAÇÃO HIPOTÉTICA NÃO IMPLICA RISCO FINANCEIRO E NENHUM RELATÓRIO HIPOTÉTICO DE NEGOCIAÇÃO PODE COMPLETAMENTE CONTA PARA O IMPACTO DO RISCO FINANCEIRO DE NEGOCIAÇÃO REAL. POR EXEMPLO, A CAPACIDADE DE RESTAR PERDAS OU ADERIR A UM PROGRAMA DE NEGOCIAÇÃO ESPECÍFICA, A MENOS DE PERDAS COMERCIAIS, SÃO PONTOS MATERIAIS QUE TAMBÉM PODEM AFIXAR ADVERSAMENTE OS RESULTADOS REALIZADOS NA NEGOCIAÇÃO. Existem inúmeros outros factores relacionados com os mercados em geral ou com a implementação de qualquer programa específico de negociação que não podem ser totalmente contabilizados para a preparação de resultados de desempenho hidrolítico e todos os que podem afetar de forma adversa os resultados de negociação. ESTAS TABELAS DE DESEMPENHO E RESULTADOS SÃO HIPOTÉTICOS EM NATUREZA E NÃO REPRESENTAM NEGOCIAÇÃO EM CONTAS REAIS.
















































Seu baseado em regras mecânicas simples para entrar em comércios quando os preços saem de canais de curto prazo. O objetivo é montar tendências de longo prazo desde o início. O comércio de tartarugas nasceu de um experimento na década de 1980 por dois pioneiros comerciantes de futuros que estavam debatendo se bons comerciantes nasceram com talento inato, ou se alguém poderia ser treinado para o comércio com sucesso. As tartarugas desenvolveram um sistema comercial mecânico simples, vencedor que poderia ser usado por qualquer comerciante disciplinado, independentemente da experiência anterior. O nome comercial da tartaruga tem sido atribuído a várias origens possíveis. Para mim, ele resume os resultados lentos, mas certeza deste sistema. Em contraste com sistemas de caixa preta complexa, as regras de negociação de tartaruga são simples e fácil o suficiente para você construir seu próprio sistema eu recomendo. As primeiras formas de comércio de tartarugas eram manuais. E, eles exigiram cálculos laboriosos de médias móveis e limites de risco. Contudo, os comerciantes mecânicos de hoje podem usar algoritmos baseados em parâmetros da tartaruga para guiá-los à troca bem sucedida. Como sempre, a chave para o sucesso comercial reside na disciplina consistente. Quais mercados são melhores para o comércio de tartarugas Sua primeira decisão é quais os mercados para o comércio. O comércio de tartarugas é baseado em manchas e saltos a bordo no início de tendências de longo prazo em mercados altamente líquidos, geralmente futuros. Desde que as mudanças de tendência a longo prazo são raras, você precisará escolher mercados líquidos onde você pode encontrar oportunidades de negociação suficientes. Meus favoritos estão no CME: Para Agriculturals, eu gosto de milho, soja, e Wheat Wheat Red Soft. Os melhores índices de ações são o E-mini SampP 500, o E-mini NASDAQ100 eo E-mini Dow. No grupo de Energia, eu gosto de E-mini Crude (CL), E-mini natas e óleo de aquecimento. E, em Forex, seu AUD / USD, CAD / USD, EUR / USD, GPB / USD e JPY / USD. Do grupo de derivativos de taxa de juros, eu gosto de Eurodólar, T-Bonds e do Tesouro de 5 anos. Finalmente, em Metais os melhores candidatos são sempre Ouro, Prata e Cobre. Desde tartaruga negociação é uma empresa de longo prazo com um número limitado de sinais de entrada bem sucedida, você deve escolher um grupo bastante amplo de futuros. Aqueles acima são meus favoritos, embora outros trabalharão também se theyre altamente líquido. Por exemplo, no passado Ive negociado Euro-Stoxx 50 futuros com excelentes resultados. Além disso, eu só comercializar os contratos de mês mais próximo, a menos que eles sejam dentro de algumas semanas após a expiração. Acima de tudo, é extremamente importante ser coerente. Eu sempre assisto e troco o mesmo futuro. Tamanho da posição Com o comércio de tartarugas, você vai atacar muitas vezes para cada home run você bateu. Ou seja, você vai receber muitos sinais para entrar em comércios de que você será rapidamente parado para fora. No entanto, nessas poucas ocasiões, quando você está certo, você estará entrando em um comércio vencedor, precisamente no momento certo, o início de uma mudança de longo prazo na tendência. Assim, para a gestão de risco a sua sobrevivência depende de escolher o tamanho da posição correta. Youll necessidade de programar o seu sistema de negociação mecânica para se certificar de que você não ficar sem dinheiro em stop-outs antes de bater um home run. Risco de porcentagem constante com base na volatilidade A chave na negociação de tartarugas é usar uma posição de risco baseada em volatilidade que permanece constante. Programe seu algoritmo de tamanho de posição de modo que suavize a volatilidade do dólar ajustando o tamanho de sua posição de acordo com o valor de dólar de cada tipo respectivo de contrato. Isso funciona muito bem. O comerciante de tartarugas entra em posições que consistem em contratos menos onerosos ou contratos mais onerosos, independentemente da volatilidade subjacente em determinado mercado. Por exemplo, quando a tartaruga comercializa um mini-contrato exigindo, digamos, 3000 na margem, eu compro / vendo apenas um desses contratos, enquanto que quando eu entrar em uma posição com contratos de futuros que exigem 1500 na margem, eu compro / venda 2 contratos. Este método garante que os comércios em diferentes mercados têm chances semelhantes para um determinado dólar perda ou ganho. Mesmo quando a volatilidade em um determinado mercado é menor, através de negociação de tartarugas bem sucedidas nesse mercado você ainda vai ganhar grande porque você está segurando mais contratos desse futuro menos volátil. Como calcular e capitalizar a volatilidade O conceito de N As tartarugas primitivas usaram a letra N para designar uma volatilidade subjacente aos mercados. N é calculado como o intervalo exponencial de 20 dias True Range (TR). Descrito simplesmente, N é o movimento médio de preço de um dia em um determinado mercado, incluindo abertura de lacunas. N é indicado nas mesmas unidades que o contrato de futuros. Você deve programar seu sistema de troca da tartaruga para calcular a escala verdadeira como esta: Escala verdadeira O mais grande de: O mais elevado de hoje menos o ponto baixo de hoje, ou o de hoje elevado menos os dias precedentes fecham, ou os dias precedentes fecham menos o ponto baixo de hoje. O número diário de N é calculado como: (19 x PDN) TR / 20 (Onde PDN é os dias anteriores N e TR são os dias atuais True Range). Fórmula precisa de um valor de dias anteriores para N, você começará com o primeiro cálculo apenas sendo uma média de 20 dias simples. Limitando o risco ajustando para a volatilidade Para determinar o tamanho da posição, programe seu sistema negociando da tartaruga para calcular a volatilidade do dólar do mercado subjacente nos termos de seu valor de N. É fácil: A volatilidade do dólar Dólares por valor do ponto de contrato x N Durante os momentos em que sinto uma aversão ao risco normal, estabeleço 1 N igual a 1 do patrimônio da minha conta. E, durante os momentos em que me sinto mais avessos ao risco do que o normal, ou quando minha conta está mais esticada do que o normal, estabeleço 1 N igual a 0,5 do patrimônio da minha conta. As unidades de tamanho de posição em um determinado mercado são calculadas da seguinte forma: 1 unidade 1 de patrimônio da conta / volatilidade do dólar de mercado Qual é o mesmo que: 1 unidade 1 da conta capital / (Dólares por ponto do valor do contrato x N) Heres um exemplo Para o óleo de aquecimento (HO): Para HO o dólar por ponto é 42.000 porque o tamanho do contrato é 42.000 galões eo contrato é cotado em dólares. Assumindo um tamanho de conta de turtle trading de 1 milhão, o tamanho da unidade para o próximo dia de negociação (Dia 23 na série acima), calculado usando o valor de N0141 para Dia 22 é: Tamanho da unidade .001 x 1 milhão / .0141 X 42,000 16.80 Como os contratos parciais não podem ser negociados, neste exemplo, o tamanho da posição é arredondado para baixo para 16 contratos. Você pode programar seus algoritmos para executar N-size e cálculos de unidade semanalmente ou mesmo diariamente. O dimensionamento da posição ajuda você a construir posições com risco de volatilidade constante em todos os mercados que você comercializa. É importante para o comércio de tartarugas usando a maior conta possível, mesmo quando você está negociando apenas minis. Você deve assegurar-se de que as frações do tamanho da posição permitirão que você negocie pelo menos um contrato em cada mercado. Pequenas contas cairão presas de granularidade. A beleza da negociação de tartarugas é que N serve para gerenciar seu tamanho de posição, bem como risco de posição e risco de carteira total. As regras de gestão de risco do comércio de tartarugas ditar que você deve programar o seu sistema de negociação mecânica para limitar a exposição em qualquer mercado único para 4 unidades, a sua exposição em mercados correlacionados para um total de 8 unidades, e sua exposição direcional total (ou longo ou curto prazo) ) Em todos os mercados até um total máximo de 12 unidades em cada sentido. Tempo de entrada quando a negociação de tartaruga Os cálculos N acima dão-lhe o tamanho da posição apropriada. E, um sistema mecânico da troca da tartaruga gerará sinais desobstruídos, assim que entradas automatizadas são fáceis. Youll entrar em seus mercados escolhidos quando os preços saem dos canais Donchian. Breakouts são sinalizados quando o preço se move para além da alta ou baixa do período de 20 dias anterior. Apesar da disponibilidade 24 horas por dia das negociações e-mini, só entro durante a sessão de negociação diurna. Se há uma diferença de preço em aberto, eu entro no comércio se o preço está se movendo na minha direcção-alvo em aberto. Eu entro no comércio quando o preço move um tiquetaque passado o alto ou baixo dos últimos 20 dias. No entanto, heres uma ressalva importante: Se o último breakout, se longo ou curto, teria resultado em um comércio vencedor, eu não entram no comércio atual. Não importa se esse último breakout não foi trocado porque foi ignorado por qualquer motivo, ou se esse último breakout foi realmente negociado e foi um perdedor. E, se negociado, eu considero um breakout um perdedor se o preço após a fuga subsequentemente move 2N contra mim antes de uma saída rentável em um mínimo de 10 dias, conforme descrito abaixo. Para repetir: Eu só entro comércios depois de uma fuga perdendo anterior. Como uma alternativa para evitar a falta de grandes movimentos do mercado, eu posso o comércio no final de um período de 55 dias breaksafe breakout. Ao aderir a esta ressalva, você vai aumentar muito a sua chance de estar no mercado no início de um movimento a longo prazo. Isso é porque a direção anterior do movimento foi provada falsa por que (hipotético) perder comércio. Alguns comerciantes da tartaruga usam um método alternativo que envolva fazer exame de todos os negócios breakout mesmo se o comércio breakout anterior perdeu ou teria perdido. Mas, para tartaruga negociação contas pessoais que eu encontrei que minhas retiradas são menos quando aderindo à regra de negociação só se o comércio breakout anterior foi ou teria sido um perdedor. Tamanho do pedido Quando eu recebo um sinal de entrada de um breakout, meu sistema de negociação mecânica entra automaticamente com um tamanho de ordem de 1 unidade. A única exceção é quando, como mencionado acima, Im em um período de mais profundo do que o usual de rebaixamento. Nesse caso, eu entrar tamanho da unidade. Em seguida, se o preço continuar na direcção esperada, o meu sistema adiciona automaticamente a posição em incrementos de 1 unidade a cada movimento de preço N adicional enquanto o preço continua na direcção desejada. O sistema de negociação mecânica continua aumentando minha participação até que o limite de posição seja alcançado, digamos em 4N, como discutido anteriormente. Eu prefiro ordens de limite, embora você também pode programar o sistema para favorecer ordens de mercado, se desejar. Heres um exemplo de entrada em ouro (GC) futuros: N 12,50, eo breakout longo é em 1310 Eu compro a primeira unidade em 1310. Eu compro a segunda unidade ao preço 1310 (x 12,50) 1316,25 arredondado para 1316,30. Então, se a mudança de preço continua, eu compro a terceira unidade em 1316.30 (x 12.50 1322.55 arredondado para 1322.60.) Finalmente, se o ouro continua avançando Eu compro a quarta, a última unidade em 1322.60 (x 12.50) 1328.85 arredondado para 1328.90. O progresso de preço continua em um período de tempo tão curto que o valor de N. hasnt mudou. Em qualquer caso, é fácil programar o seu sistema de negociação mecânica para manter o controle de tudo on-the-fly, incluindo mudanças em N, tamanhos de posição e entrada Pontos Turtle trading stops Turtle trading envolve a tomada de pequenas perdas pequenas, enquanto espera para capturar as mudanças de longo prazo a longo prazo na tendência que são grandes vencedores Preservar a equidade é extremamente importante My automático sistema de comércio de tartaruga ajuda a minha confiança e disciplina, removendo o componente emocional De negociação, por isso Im entrou automaticamente nos vencedores. Praps são baseados em valores de N, e nenhum comércio único representa mais do que o risco de 2 para a minha conta. As paradas são definidas em 2N uma vez que cada N de movimento de preços é igual a 1 do meu patrimônio da conta. Assim, para posições longas eu definir a stop-loss em 2N abaixo do meu ponto de entrada real (preço de preenchimento de ordem), e para posições curtas a parada está em 2N acima do meu ponto de entrada. Para equilibrar o risco quando eu adiciono unidades adicionais a uma posição que foi se movendo na direção desejada, eu aumentar as paradas para as entradas anteriores por N. Isso normalmente significa que eu vou colocar todas as minhas paradas para a posição total em 2 N de A unidade que eu adicionei mais recentemente. No entanto, no caso de lacunas em aberto, ou mercados em rápido movimento, as paradas serão diferentes. As vantagens de usar paradas com base em N são óbvias As paradas são baseadas na volatilidade do mercado, que equilibra o risco em todos os meus pontos de entrada. Sair de um comércio Uma vez que a negociação de tartarugas significa que eu tenho que sofrer muitos pequenos strike-outs para desfrutar relativamente poucos home-runs, tenho cuidado para não sair de ganhar comércios muito cedo. Meu sistema de negociação mecânico está programado para sair em um mínimo de 10 dias em minhas entradas longas, e em um máximo de 10 dias para posições curtas. Se o limite de 10 dias for violado, meu sistema sai de toda a posição. O sistema de comércio mecânico ajuda a superar minha ganância e tendência emocional para fechar um comércio rentável muito cedo. Eu saio usando ordens de parada padrão, e eu não jogo nenhum esperar e ver jogos. Eu deixo o meu sistema de negociação mecânica tomar essas decisões para mim. Pode ser gut-wrenching para assistir a minha conta fatten dramaticamente durante um grande movimento do mercado com um comércio vencedor, em seguida, dar volta ganhos significativos de papel antes Im parou para fora. Ainda assim, o meu sistema de comércio mecânico animal de estimação funciona muito bem. Turtle trading algoritmos oferecem uma maneira rápida de construir o seu próprio do-it-yourself sistema de negociação mecânica que é simples, fácil de entender e eficaz. Se você tem a disciplina para manter suas mãos fora e deixar o seu sistema de negociação mecânica fazer o seu trabalho, a negociação de tartarugas pode ser a sua melhor escolha. Afinal, as tartarugas são lentas, mas geralmente ganham a raça. 8212 Por Eddie Flower O Guia Completo da Estratégia de Negociação de Tartarugas foi originalmente publicado na OneStepRemoved. System Trader Success Contributor Os autores contribuintes são participantes ativos nos mercados financeiros e totalmente envolvidos em análises técnicas ou quantitativas. Eles desejam compartilhar suas histórias, insights e descobre em System Trader Sucesso e espero fazer de você um comerciante de sistema melhor. Entre em contato conosco se você gostaria de ser um autor colaborador e compartilhar sua mensagem com o mundo. April 14, 2014 12:48 pm Parece que a criação do sistema de comércio de tartaruga aconteceu em um momento particularmente bom para a tendência de seguimento em commodities, pelo que eu entendo, e wikipedia diz que o desempenho do system8217 caiu significativamente após 1986 e foi Apartamento de 96-09. Ouch. A última vez que ouvi, os seguidores de tendências do CTA estavam sendo levados para a faxineira nos últimos anos, o que é uma vergonha, porque seria divertido trabalhar para uma empresa construída em torno de algumas regras de negociação simples que você poderia colocar em um par de posições e apenas montar o Ondas, ao contrário de ter de jogar pinball rangebound. 15 de abril de 2014 2:40 pm Verdade. Parte dos grandes retornos foi devido ao período de touro grande experimentado pelas tartarugas. Hoje a tendência de sistemas como o Ivy Portfolio tem feito bem. Outros sistemas de tendência seguindo a dinâmica também têm feito bem. Muita gente vai dizer negociação de tendências está morto, mas I8217m não tão certo. April 15, 2014 4:53 pm Eu penso, como I8217ve disse antes, que it8217s uma questão de começar o modo de mercado corretamente. Ride a tendência em um mercado tendência e você olhar como uma tartaruga. Na verdade, I8217m realmente trabalhando em algo para obter o modo de mercado de tempo para baixo agora que se baseia em Ehlers8217s Decomposição modo empírico que foi motivado por USO8217s (oil8217s) 2007-2008 corrida de touros, em seguida, o urso 2008-2009 crash e parece it8217s sido Desde então. Espero ter algo em breve) 16 de abril de 2014 5:27 am Lembro-me de olhar para indicadores Ehlers8217s alguns anos atrás. Se bem me lembro, alguns deles pareciam promissores. That8217s provavelmente um tópico que eu deveria rever novamente. Boa sorte com sua pesquisa. Construir sistemas de negociação rentáveis